AK PORTFÖY YÖNETİMİ A.Ş. - Finansal Rapor

KAP'ta yayınlanma tarihi ve saati: 02.02.2026 19:29:47 https://www.kap.org.tr/tr/Bildirim/1551615 KAMUYU AYDINLATMA PLATFORMU AK PORTFÖY YÖNETİMİ A.Ş. Finansal Rapor Konsolide Olmayan 2025 - 4. 3 Aylık Bildirim Finansal Tablolara ilişkin Genel Açıklama Ak Portföy Yönetimi A.Ş. | Bağımsız Denetçi Görüşü Bağımsız Denetim Kuruluşu DRT BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş. Denetim Türü Sürekli Denetim Sonucu Olumlu BAĞIMSIZ DENETÇİ RAPORU Ak Portföy Yönetimi A.Ş. Genel Kurulu'na A) Finansal Tabloların Bağımsız Denetimi 1) Görüş Ak Portföy Yönetimi'A.Ş'nin ("Şirket") 31 Aralık 2025 tarihli finansal durum tablosu ile aynı tarihlerde sona eren hesap dönemlerine ait; kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosu, özkaynak değişim tablosu ve nakit akış tablosu ile önemli muhasebe politikalarının özeti de dahil olmak üzere finansal tablo dipnotlarından oluşan finansal tablolarını denetlemiş bulunuyoruz. Görüşümüze göre, ilişikteki finansal tablolar, Şirket'in 31 Aralık 2025 tarihi itibarıyla finansal durumunu ve aynı tarihlerde sona eren hesap dönemlerine ait finansal performansını ve nakit akışlarını Türkiye Finansal Raporlama Standartları'na (TFRS'lere) uygun olarak tüm önemli yönleriyle gerçeğe uygun bir biçimde sunmaktadır. 2) Görüşün Dayanağı Yaptığımız bağımsız denetim, Sermaye Piyasası Kurulu'nca yayımlanan Bağımsız Denetim Standartları'na ve Kamu Gözetimi, Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu (KGK) tarafından yayımlanan Türkiye Denetim Standartları'nın bir parçası olan Bağımsız Denetim Standartları'na (BDS'lere) uygun olarak yürütülmüştür. Bu Standartlar kapsamındaki sorumluluklarımız, raporumuzun Bağımsız Denetçinin Finansal Tabloların Bağımsız Denetimine İlişkin Sorumlulukları bölümünde ayrıntılı bir şekilde açıklanmıştır. KGK tarafından yayımlanan Bağımsız Denetçiler için Etik Kurallar (Etik Kurallar) ile finansal tabloların bağımsız denetimiyle ilgili mevzuatta yer alan etik hükümlere uygun olarak Şirket'ten bağımsız olduğumuzu beyan ederiz. Etik Kurallar ve mevzuat kapsamındaki etiğe ilişkin diğer sorumluluklar da tarafımızca yerine getirilmiştir. Bağımsız denetim sırasında elde ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulması için yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz. 3) Kilit Denetim Konuları Kilit denetim konuları, mesleki muhakememize göre cari döneme ait finansal tabloların bağımsız denetiminde en çok önem arz eden konulardır. Tarafımızca raporumuzda bildirilecek bir kilit denetim konusunun olmadığına karar verilmiştir. 4) Yönetimin ve Üst Yönetimden Sorumlu Olanların Finansal Tablolara İlişkin Sorumlulukları Şirket yönetimi; finansal tabloların TFRS'lere uygun olarak hazırlanmasından, gerçeğe uygun bir biçimde sunumundan ve hata veya hile kaynaklı önemli yanlışlık içermeyecek şekilde hazırlanması için gerekli gördüğü iç kontrolden sorumludur. | Finansal tabloları hazırlarken yönetim; Şirket'in sürekliliğini devam ettirme kabiliyetinin değerlendirilmesinden, gerektiğinde süreklilikle ilgili hususları açıklamaktan ve Şirket'i tasfiye etme ya da ticari faaliyeti sona erdirme niyeti ya da mecburiyeti bulunmadığı sürece işletmenin sürekliliği esasını kullanmaktan sorumludur. Üst yönetimden sorumlu olanlar, Şirket'in finansal raporlama sürecinin gözetiminden sorumludur. 5) Bağımsız Denetçinin Finansal Tabloların Bağımsız Denetimine İlişkin Sorumlulukları Bir bağımsız denetimde, biz bağımsız denetçilerin sorumlulukları şunlardır: Amacımız, bir bütün olarak finansal tabloların hata veya hile kaynaklı önemli yanlışlık içerip içermediğine ilişkin makul güvence elde etmek ve görüşümüzü içeren bir bağımsız denetçi raporu düzenlemektir. Sermaye Piyasası Kurulu'nca yayımlanan Bağımsız Denetim Standartları'na ve BDS'lere uygun olarak yürütülen bir bağımsız denetim sonucunda verilen makul güvence; yüksek bir güvence seviyesidir ancak, var olan önemli bir yanlışlığın her zaman tespit edileceğini garanti etmez. Yanlışlıklar hata veya hile kaynaklı olabilir. Yanlışlıkların, tek başına veya toplu olarak, finansal tablo kullanıcılarının bu tablolara istinaden alacakları ekonomik kararları etkilemesi makul ölçüde bekleniyorsa bu yanlışlıklar önemli olarak kabul edilir. Sermaye Piyasası Kurulu'nca yayımlanan Bağımsız Denetim Standartları'na ve BDS'lere uygun olarak yürütülen bir bağımsız denetimin gereği olarak, bağımsız denetim boyunca mesleki muhakememizi kullanmakta ve mesleki şüpheciliğimizi sürdürmekteyiz. Tarafımızca ayrıca: · Finansal tablolardaki hata veya hile kaynaklı "önemli yanlışlık" riskleri belirlenmekte ve değerlendirilmekte; bu risklere karşılık veren denetim prosedürleri tasarlanmakta ve uygulanmakta ve görüşümüze dayanak teşkil edecek yeterli ve uygun denetim kanıtı elde edilmektedir (Hile; muvazaa, sahtekarlık, kasıtlı ihmal , gerçeğe aykırı beyan veya iç kontrol ihlali fiillerini içerebildiğinden, hile kaynaklı önemli bir yanlışlığı tespit edememe riski, hata kaynaklı önemli bir yanlışlığı tespit edememe riskinden yüksektir). · Şirket'in iç kontrolünün etkinliğine ilişkin bir görüş bildirmek amacıyla değil ama duruma uygun denetim prosedürlerini tasarlamak amacıyla denetimle ilgili iç kontrol değerlendirilmektedir. · Yönetim tarafından kullanılan muhasebe politikalarının uygunluğu ile yapılan muhasebe tahminlerinin ve ilgili açıklamaların makul olup olmadığı değerlendirilmektedir. · Elde edilen denetim kanıtlarına dayanarak, Şirket'in sürekliliğini devam ettirme kabiliyetine ilişkin ciddi şüphe oluşturabilecek olay veya şartlarla ilgili önemli bir belirsizliğin mevcut olup olmadığı hakkında ve yönetimin işletmenin sürekliliği esasını kullanmasının uygunluğu hakkında sonuca varılmaktadır. Önemli bir belirsizliğin mevcut olduğu sonucuna varmamız halinde, raporumuzda, finansal tablolardaki ilgili açıklamalara dikkat çekmemiz ya da bu açıklamaların yetersiz olması durumunda olumlu görüş dışında bir görüş vermemiz gerekmektedir. Vardığımız sonuçlar, bağımsız denetçi raporu tarihine kadar elde edilen denetim kanıtlarına dayanmaktadır. Bununla birlikte, gelecekteki olay veya şartlar Şirket'in sürekliliğini sona erdirebilir. 6) Bağımsız Denetçinin Finansal Tabloların Bağımsız Denetimine İlişkin Sorumlulukları (devamı) · Finansal tabloların, açıklamalar dahil olmak üzere, genel sunumu, yapısı ve içeriği ile bu tabloların, temelini oluşturan işlem ve olayları gerçeğe uygun sunumu sağlayacak şekilde yansıtıp yansıtmadığı değerlendirilmektedir. Diğer hususların yanı sıra, denetim sırasında tespit ettiğimiz önemli iç kontrol eksiklikleri dahil olmak üzere, bağımsız denetimin planlanan kapsamı ve zamanlaması ile önemli denetim bulgularını üst yönetimden sorumlu olanlara bildirmekteyiz. Bağımsızlığa ilişkin etik hükümlere uygunluk sağladığımızı üst yönetimden sorumlu olanlara bildirmiş bulunmaktayız. Ayrıca bağımsızlık üzerinde etkisi olduğu düşünülebilecek tüm ilişkiler ve diğer hususlar ile varsa, ilgili önlemleri üst yönetimden sorumlu olanlara iletmiş bulunmaktayız. | Üst yönetimden sorumlu olanlara bildirilen konular arasından, cari döneme ait finansal tabloların bağımsız denetiminde en çok önem arz eden konuları yani kilit denetim konularını belirlemekteyiz. Mevzuatın konunun kamuya açıklanmasına izin vermediği durumlarda veya konuyu kamuya açıklamanın doğuracağı olumsuz sonuçların, kamuya açıklamanın doğuracağı kamu yararını aşacağının makul şekilde beklendiği oldukça istisnai durumlarda, ilgili hususun bağımsız denetçi raporumuzda bildirilmemesine karar verebiliriz. B) Mevzuattan Kaynaklanan Diğer Yükümlülüklere İlişkin Rapor TTK'nın 402'nci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca; Şirket'in 1 Ocak – 31 Aralık 2025 hesap döneminde defter tutma düzeninin, finansal tablolarının, TTK ile Şirket esas sözleşmesinin finansal raporlamaya ilişkin hükümlerine uygun olmadığına dair önemli bir hususa rastlanmamıştır. TTK'nın 402'nci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca; Yönetim Kurulu tarafımıza denetim kapsamında istenen açıklamaları yapmış ve talep edilen belgeleri vermiştir. Bu bağımsız denetimi yürütüp sonuçlandıran sorumlu denetçi Mehmet Erol'dur. DRT BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş. Member of DELOITTE TOUCHE TOHMATSU LIMITED Mehmet Erol, SMMM Sorumlu Denetçi İstanbul, 2 Şubat 2026 | Finansal Durum Tablosu (Bilanço) Sunum Para Birimi TL Finansal Tablo Niteliği Konsolide Olmayan Cari Dönem Önceki Dönem Dipnot Referansı 31.12.2025 31.12.2024 Finansal Durum Tablosu (Bilanço) Varlıklar DÖNEN VARLIKLAR Nakit ve Nakit Benzerleri 4 1.715.359.900 2.558.651.699 Finansal Yatırımlar 4 4.420.585.071 1.541.858.095 Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar/Zarara Yansıtılan 5 4.420.585.071 1.541.858.095 Finansal Varlıklar Alım Satım Amaçlı Elde Tutulan Finansal Varlıklar 5 4.420.585.071 1.541.858.095 Gerçeğe Uygun Değer Farkı Diğer Kapsamlı Gelire 0 0 Yansıtılan Finansal Varlıklar Ticari Alacaklar 6 554.885.341 511.175.557 İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar 22 533.639.575 489.515.127 İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar 6 21.245.766 21.660.430 Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar 0 0 Diğer Alacaklar 0 0 Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Varlıklar 0 0 Türev Araçlar 0 0 Peşin Ödenmiş Giderler 12 4.988.733 7.515.471 İlişkili Taraflara Peşin Ödenmiş Giderler 22 2.810.197 1.316.050 İlişkili Olmayan Taraflara Peşin Ödenmiş Giderler 2.178.536 6.199.421 Diğer Dönen Varlıklar 0 0 ARA TOPLAM 6.695.819.045 4.619.200.822 TOPLAM DÖNEN VARLIKLAR 6.695.819.045 4.619.200.822 DURAN VARLIKLAR Finansal Yatırımlar 0 0 Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar/Zarara Yansıtılan 0 0 Finansal Varlıklar Gerçeğe Uygun Değer Farkı Diğer Kapsamlı Gelire 0 0 Yansıtılan Finansal Varlıklar Ticari Alacaklar 0 0 Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar 0 0 Diğer Alacaklar 0 0 Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Varlıklar 0 0 Türev Araçlar 0 0 Maddi Duran Varlıklar 24.881.393 38.627.364 Mobilya ve Demirbaşlar 7 24.881.393 38.627.364 Kullanım Hakkı Varlıkları 8 132.725.634 172.933.867 Maddi Olmayan Duran Varlıklar 9 10.262.913 16.402.900 Peşin Ödenmiş Giderler 0 0 Ertelenmiş Vergi Varlığı 20 76.060.726 51.158.212 Diğer Duran Varlıklar 0 0 TOPLAM DURAN VARLIKLAR 243.930.666 279.122.343 TOPLAM VARLIKLAR 6.939.749.711 4.898.323.165 KAYNAKLAR KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER Kısa Vadeli Borçlanmalar 13 25.507.110 28.298.738 İlişkili Taraflardan Kısa Vadeli Borçlanmalar 25.507.110 28.298.738 Kiralama İşlemlerinden Borçlar 25.507.110 28.298.738 İlişkili Olmayan Taraflardan Kısa Vadeli Borçlanmalar 0 0 Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları 0 0 İlişkili Taraflardan Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa 0 0 Vadeli Kısımları Kiralama İşlemlerinden Borçlar 0 0 İlişkili Olmayan Taraflardan Uzun Vadeli 0 0 Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları Diğer Finansal Yükümlülükler 0 0 Ticari Borçlar 6 107.735.274 147.284.425 İlişkili Taraflara Ticari Borçlar 22 83.022.828 123.220.624 İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar 6 24.712.446 24.063.801 Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar 0 0 Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar 12 23.493.857 16.783.507 Diğer Borçlar 0 0 | Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülükler 0 0 Türev Araçlar 0 0 Ertelenmiş Gelirler (Müşteri Sözleşmelerinden Doğan 0 0 Yükümlülüklerin Dışında Kalanlar) Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü 20 316.047.276 257.623.412 Kısa Vadeli Karşılıklar 271.601.064 186.173.523 Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli 11 215.676.780 183.907.461 Karşılıklar Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar 10 55.924.284 2.266.062 Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 12 38.685.362 21.964.345 İlişkili Taraflara Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 22 14.352.917 3.414.576 İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Kısa Vadeli 24.332.445 18.549.769 Yükümlülükler ARA TOPLAM 783.069.943 658.127.950 TOPLAM KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER 783.069.943 658.127.950 UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER Uzun Vadeli Borçlanmalar 13 22.097.265 62.310.474 İlişkili Taraflardan Uzun Vadeli Borçlanmalar 22.097.265 62.310.474 Kiralama İşlemlerinden Borçlar 22.097.265 62.310.474 İlişkili Olmayan Taraflardan Uzun Vadeli Borçlanmalar 0 0 Diğer Finansal Yükümlülükler 0 0 Ticari Borçlar 0 0 Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar 0 0 Diğer Borçlar 0 0 Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülükler 0 0 Türev Araçlar 0 0 Ertelenmiş Gelirler (Müşteri Sözleşmelerinden Doğan 0 0 Yükümlülüklerin Dışında Kalanlar) Uzun Vadeli Karşılıklar 11 10.356.357 10.151.366 Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli 10.356.357 10.151.366 Karşılıklar Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler 0 0 TOPLAM UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER 32.453.622 72.461.840 TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER 815.523.565 730.589.790 ÖZKAYNAKLAR Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar 6.124.226.146 4.167.733.375 Ödenmiş Sermaye 14 30.000.000 30.000.000 Sermaye Düzeltme Farkları 14 223.970.610 223.970.610 Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak 14 -9.560.703 -10.833.649 Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler (Giderler) Yeniden Değerleme ve Ölçüm Kazançları (Kayıpları) -9.560.703 -10.833.649 Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm -9.560.703 -10.833.649 Kazançları (Kayıpları) Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş 0 0 Diğer Kapsamlı Gelirler (Giderler) Riskten Korunma Kazançları (Kayıpları) 0 0 Yeniden Değerleme ve Sınıflandırma Kazançları ( 0 0 Kayıpları) Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler 14 573.992.700 500.720.098 Yasal Yedekler 573.992.700 500.720.098 Geçmiş Yıllar Karları veya Zararları 14 2.755.977.881 1.588.692.452 Net Dönem Karı veya Zararı 2.549.845.658 1.835.183.864 TOPLAM ÖZKAYNAKLAR 6.124.226.146 4.167.733.375 TOPLAM KAYNAKLAR 6.939.749.711 4.898.323.165 | Kar veya Zarar ve Diğer Kapsamlı Gelir Tablosu Sunum Para Birimi TL Finansal Tablo Niteliği Konsolide Olmayan Cari Dönem Önceki Dönem Dipnot Referansı 01.01.2025 - 31.12.2025 01.01.2024 - 31.12.2024 Kar veya Zarar ve Diğer Kapsamlı Gelir Tablosu KAR VEYA ZARAR KISMI TİCARİ FAALİYETLERDEN BRÜT KAR (ZARAR) 0 0 Finans Sektörü Faaliyetleri Hasılatı 15 4.574.952.202 3.582.178.395 Finans Sektörü Faaliyetleri Maliyeti 15 -216.860.182 -214.092.439 FİNANS SEKTÖRÜ FAALİYETLERİNDEN BRÜT KAR (ZARAR) 4.358.092.020 3.368.085.956 BRÜT KAR (ZARAR) 4.358.092.020 3.368.085.956 Genel Yönetim Giderleri 16 -1.214.583.112 -1.047.124.344 Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler 17 46.072.076 89.092.942 Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler 17 -54.563.644 0 ESAS FAALİYET KARI (ZARARI) 3.135.017.340 2.410.054.554 FİNANSMAN GELİRİ (GİDERİ) ÖNCESİ FAALİYET KARI (ZARARI) 3.135.017.340 2.410.054.554 Finansman Gelirleri 19 1.967.057.341 1.393.517.428 Finansman Giderleri 19 -12.920.657 -12.334.201 Net Parasal Pozisyon Kazançları (Kayıpları) 23 -1.285.707.696 -1.077.394.108 SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI (ZARARI) 20 3.803.446.328 2.713.843.673 Sürdürülen Faaliyetler Vergi (Gideri) Geliri -1.253.600.670 -878.659.809 Dönem Vergi (Gideri) Geliri 20 -1.279.048.733 -884.293.444 Ertelenmiş Vergi (Gideri) Geliri 20 25.448.063 5.633.635 SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI (ZARARI) 2.549.845.658 1.835.183.864 DÖNEM KARI (ZARARI) 2.549.845.658 1.835.183.864 Dönem Karının (Zararının) Dağılımı Kontrol Gücü Olmayan Paylar 0 0 Ana Ortaklık Payları 2.549.845.658 1.835.183.864 Pay Başına Kazanç Pay Başına Kazanç Pay Başına Kazanç (Zarar) Sulandırılmış Pay Başına Kazanç (Zarar) DİĞER KAPSAMLI GELİR KISMI Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacaklar 1.272.946 -1.360.870 Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları ( 1.818.495 -1.944.102 Kayıpları) Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer -545.549 583.232 Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm 20 -545.549 583.232 Kazançları (Kayıpları), Vergi Etkisi Kar veya Zarar Olarak Yeniden Sınıflandırılacaklar 0 0 Yurtdışındaki İşletmelerin Çevrimine İlişkin Yabancı Para 0 0 Çevrim Farkları DİĞER KAPSAMLI GELİR (GİDER) 1.272.946 -1.360.870 TOPLAM KAPSAMLI GELİR (GİDER) 2.551.118.604 1.833.822.994 Toplam Kapsamlı Gelirin Dağılımı Kontrol Gücü Olmayan Paylar 0 0 Ana Ortaklık Payları 2.551.118.604 1.833.822.994 | Nakit Akış Tablosu (Dolaylı Yöntem) Sunum Para Birimi TL Finansal Tablo Niteliği Konsolide Olmayan Cari Dönem Önceki Dönem Dipnot Referansı 01.01.2025 - 31.12.2025 01.01.2024 - 31.12.2024 Nakit Akış Tablosu (Dolaylı Yöntem) İŞLETME FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI 798.832.407 2.218.074.684 Dönem Karı (Zararı) 2.549.845.658 1.835.183.864 Sürdürülen Faaliyetlerden Dönem Karı (Zararı) 2.549.845.658 1.835.183.864 Dönem Net Karı (Zararı) Mutabakatı İle İlgili Düzeltmeler 1.778.456.428 105.479.793 Amortisman ve İtfa Gideri İle İlgili Düzeltmeler 64.997.602 61.856.434 Karşılıklar İle İlgili Düzeltmeler 89.627.588 31.055.191 Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar ( 36.177.934 32.349.780 İptali) ile İlgili Düzeltmeler Dava ve/veya Ceza Karşılıkları (İptali) ile İlgili -208.568 -571.623 Düzeltmeler Yeniden Yapılanma Karşılıkları (İptali) ile İlgili 0 Düzeltmeler Diğer Karşılıklar (İptalleri) ile İlgili Düzeltmeler 53.658.222 -722.966 Faiz (Gelirleri) ve Giderleri İle İlgili Düzeltmeler -1.215.787.296 -676.971.064 Faiz Gelirleri ile İlgili Düzeltmeler -1.228.707.953 -664.782.449 Faiz Giderleri ile İlgili Düzeltmeler 12.920.657 -12.188.615 Gerçeğe Uygun Değer Kayıpları (Kazançları) İle İlgili 39.772.895 141.496.710 Düzeltmeler Finansal Varlıkların Gerçeğe Uygun Değer Kayıpları ( 39.772.895 141.496.710 Kazançları) ile İlgili Düzeltmeler Vergi (Geliri) Gideri İle İlgili Düzeltmeler 1.557.560.274 104.268.520 Duran Varlıkların Elden Çıkarılmasından Kaynaklanan 0 0 Kayıplar (Kazançlar) İle İlgili Düzeltmeler Maddi Duran Varlıkların Elden Çıkarılmasından 0 Kaynaklanan Kayıplar (Kazançlar) ile İlgili Düzeltmeler Parasal Pozisyon Kazanç ve Kayıplarıyla İlgili 1.242.285.365 443.774.002 Düzeltmeler Kar (Zarar) Mutabakatı İle İlgili Diğer Düzeltmeler 0 0 İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler -2.979.032.640 274.494.935 Finansal Yatırımlardaki Azalış (Artış) -2.878.726.976 142.695.150 Ticari Alacaklardaki Azalış (Artış) ile İlgili Düzeltmeler -43.709.784 -25.762.856 İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklardaki Azalış (Artış) -44.124.448 -18.425.684 İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklardaki Azalış 414.664 -7.337.172 (Artış) Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Azalış (Artış) ile 0 0 İlgili Düzeltmeler İlişkili Taraflardan Faaliyetlerle İlgili Diğer 0 0 Alacaklardaki Azalış (Artış) Peşin Ödenmiş Giderlerdeki Azalış (Artış) 2.526.738 -6.785.801 Ticari Borçlardaki Artış (Azalış) ile İlgili Düzeltmeler -39.549.151 82.717.995 İlişkili Taraflara Ticari Borçlardaki Artış (Azalış) -40.197.796 79.272.499 İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlardaki Artış ( 648.645 3.445.496 Azalış) Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlardaki 6.710.351 -1.131.850 Artış (Azalış) Faaliyetler ile İlgili Diğer Borçlardaki Artış (Azalış) ile İlgili 16.721.017 -10.011.656 Düzeltmeler İlişkili Taraflara Faaliyetlerle İlgili Diğer Borçlardaki 10.938.341 -3.280.157 Artış (Azalış) İlişkili Olmayan Taraflara Faaliyetlerle İlgili Diğer 5.782.676 -6.731.499 Borçlardaki Artış (Azalış) İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Diğer Artış (Azalış) ile -43.004.835 92.773.953 İlgili Düzeltmeler Faaliyetlerle İlgili Diğer Yükümlülüklerdeki Artış (Azalış -43.004.835 92.773.953 ) Faaliyetlerden Elde Edilen Nakit Akışları 1.349.269.446 2.215.158.592 Alınan Faiz 1.066.816.952 664.782.449 Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar -93.215.067 -35.196.323 Kapsamında Yapılan Ödemeler Vergi İadeleri (Ödemeleri) -1.524.038.924 -626.670.034 Diğer Nakit Girişleri (Çıkışları) 0 YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI -4.903.411 -4.073.148 Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Satışından 0 2.308.046 Kaynaklanan Nakit Girişleri Maddi Duran Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit 7 0 2.308.046 Girişleri | Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Alımından -4.903.411 -6.381.194 Kaynaklanan Nakit Çıkışları Maddi Duran Varlık Alımından Kaynaklanan Nakit 7 -545.710 -215.029 Çıkışları Maddi Olmayan Duran Varlık Alımından Kaynaklanan 9 -4.357.701 -6.166.165 Nakit Çıkışları FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI -594.625.833 -241.228.794 Ödenen Temettüler 12-15 -594.625.833 -241.228.794 Diğer Nakit Girişleri (Çıkışları) 0 ENFLASYON ETKİSİ -1.084.905.905 -198.439.321 YABANCI PARA ÇEVRİM FARKLARININ ETKİSİNDEN ÖNCE NAKİT -885.602.742 1.774.333.421 VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ (AZALIŞ) NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ (AZALIŞ) -885.602.742 1.774.333.421 DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ 2.438.421.689 664.088.268 DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ 3 1.552.818.947 2.438.421.689 | Özkaynaklar Değişim Tablosu Sunum Para Birimi TL Finansal Tablo Niteliği Konsolide Olmayan Özkaynaklar Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar Dipnot Referansı Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler Birikmiş Karlar Kontrol Gücü Olmayan Paylar Ödenmiş Sermaye Sermaye Düzeltme Farkları Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler Yeniden Değerleme ve Ölçüm Kazanç / Kayıpları Riskten Korunma Kazanç / Kayıpları Yeniden Değerleme ve Sınıflandırma Kazanç / Kayıpları Geçmiş Yıllar Kar / Zararları Net Dönem Karı Zararı Özkaynaklar Değişim Tablosu Özkaynaklar Değişim Tablosu Dönem Başı Bakiyeler 300.000.000 223.970.610 -9.472.778 471.209.793 749.165.184 1.110.266.369 2.575.139.178 2.575.139.178 Muhasebe Politikalarındaki Değişikliklere İlişkin Düzeltmeler Muhasebe Politikalarındaki Zorunlu Değişikliklere İlişkin Düzeltmeler Muhasebe Politikalarındaki Gönüllü Değişikliklere İlişkin Düzeltmeler Hatalara İlişkin Düzeltmeler Diğer Düzeltmeler Düzeltmelerden Sonraki Tutar Transferler 0 0 29.510.305 1.080.756.062 -1.110.266.367 0 0 Toplam Kapsamlı Gelir (Gider) -1.360.871 1.835.183.862 1.835.183.862 1.835.183.862 Dönem Karı (Zararı) 1.835.183.862 1.835.183.862 1.835.183.862 Diğer Kapsamlı Gelir (Gider) -1.360.871 -1.360.871 -1.360.871 Sermaye Arttırımı 0 0 Sermaye Azaltımı Sermaye Avansı Birleşme/Bölünme/Tasfiye Etkisi Ortak Kontrole Tabi Teşebbüs veya İşletmeleri İçeren Birleşmelerin Etkisi Dönemde Ödenen Kar Payı Avansları Kar Payları -241.228.794 -241.228.794 -241.228.794 Önceki Dönem Kar Payı Hariç Pay Sahiplerine Yapılan Diğer 01.01.2024 - 31.12.2024 Ödemeler Payların Geri Alım İşlemleri Nedeniyle Meydana Gelen Artış (Azalış) Pay Bazlı İşlemler Nedeniyle Meydana Gelen Artış ( Azalış) Bağlı Ortaklık Edinimi veya Elden Çıkarılması Bağlı Ortaklıklarda Kontrol Kaybı ile Sonuçlanmayan Pay Oranı Değişikliklerine Bağlı Artış/Azalış Kontrol Gücü Olmayan Pay Sahipleriyle Yapılan İşlemler Pay Sahiplerinin Diğer Katkıları Nakit Akış Riskinden Korunma Kazançları (Kayıpları ) Kaleminden Çıkarılan ve Finansal Olmayan Varlığın (Yükümlülüğün) veya Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Muhasebesi Uygulanan Kesin Taahhüdün Başlangıç Maliyetine veya Defter Değerine Dahil Edilen Tutar Opsiyonların Zaman Değerindeki Değişiklikler Kaleminden Çıkarılan ve Finansal Olmayan Varlığın (Yükümlülüğün) veya Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Muhasebesi Uygulanan Kesin Taahhüdün Başlangıç Maliyetine veya Defter Değerine Dahil Edilen Tutar Forward Sözleşmesinin Forward Bileşeninin Değerindeki Değişiklikler Kaleminden Çıkarılan ve Finansal Olmayan Varlığın (Yükümlülüğün) veya Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Muhasebesi Uygulanan Kesin Taahhüdün Başlangıç Maliyetine veya Defter Değerine Dahil Edilen Tutar Yabancı Para Alım Satım Marjlarındaki Değişiklikler Kaleminden Çıkarılan ve Finansal Olmayan Varlığın (Yükümlülüğün) veya Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Muhasebesi Uygulanan Kesin Taahhüdün Başlangıç Maliyetine veya Defter Değerine Dahil Edilen Tutar Diğer Değişiklikler Nedeni İle Artış (Azalış) Dönem Sonu Bakiyeler 30.000.000 223.970.610 -10.833.649 500.720.098 1.588.692.452 1.835.183.864 4.167.733.375 4.167.733.375 Özkaynaklar Değişim Tablosu Özkaynaklar Değişim Tablosu Dönem Başı Bakiyeler 14 30.000.000 223.970.610 -10.833.649 500.720.098 1.588.692.452 1.835.183.864 4.167.733.375 4.167.733.375 Muhasebe Politikalarındaki Değişikliklere İlişkin Düzeltmeler Muhasebe Politikalarındaki Zorunlu Değişikliklere İlişkin Düzeltmeler Muhasebe Politikalarındaki Gönüllü Değişikliklere İlişkin Düzeltmeler Hatalara İlişkin Düzeltmeler Diğer Düzeltmeler Düzeltmelerden Sonraki Tutar Transferler 73.272.602 1.761.911.262 -1.835.183.864 0 0 Toplam Kapsamlı Gelir (Gider) 1.272.946 0 2.549.845.658 2.551.118.604 2.551.118.604 Dönem Karı (Zararı) 0 2.549.845.658 2.549.845.658 2.549.845.658 Diğer Kapsamlı Gelir (Gider) 1.272.946 0 1.272.946 1.272.946 Sermaye Arttırımı Sermaye Azaltımı Sermaye Avansı Birleşme/Bölünme/Tasfiye Etkisi Ortak Kontrole Tabi Teşebbüs veya İşletmeleri İçeren Birleşmelerin Etkisi Dönemde Ödenen Kar Payı Avansları Kar Payları -594.625.833 -594.625.833 -594.625.833 | Cari Dönem Kar Payı Hariç Pay Sahiplerine Yapılan Diğer Ödemeler 01.01.2025 - 31.12.2025 Payların Geri Alım İşlemleri Nedeniyle Meydana Gelen Artış (Azalış) Pay Bazlı İşlemler Nedeniyle Meydana Gelen Artış ( Azalış) Bağlı Ortaklık Edinimi veya Elden Çıkarılması Bağlı Ortaklıklarda Kontrol Kaybı ile Sonuçlanmayan Pay Oranı Değişikliklerine Bağlı Artış/Azalış Kontrol Gücü Olmayan Pay Sahipleriyle Yapılan İşlemler Pay Sahiplerinin Diğer Katkıları Nakit Akış Riskinden Korunma Kazançları (Kayıpları ) Kaleminden Çıkarılan ve Finansal Olmayan Varlığın (Yükümlülüğün) veya Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Muhasebesi Uygulanan Kesin Taahhüdün Başlangıç Maliyetine veya Defter Değerine Dahil Edilen Tutar Opsiyonların Zaman Değerindeki Değişiklikler Kaleminden Çıkarılan ve Finansal Olmayan Varlığın (Yükümlülüğün) veya Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Muhasebesi Uygulanan Kesin Taahhüdün Başlangıç Maliyetine veya Defter Değerine Dahil Edilen Tutar Forward Sözleşmesinin Forward Bileşeninin Değerindeki Değişiklikler Kaleminden Çıkarılan ve Finansal Olmayan Varlığın (Yükümlülüğün) veya Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Muhasebesi Uygulanan Kesin Taahhüdün Başlangıç Maliyetine veya Defter Değerine Dahil Edilen Tutar Yabancı Para Alım Satım Marjlarındaki Değişiklikler Kaleminden Çıkarılan ve Finansal Olmayan Varlığın (Yükümlülüğün) veya Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Muhasebesi Uygulanan Kesin Taahhüdün Başlangıç Maliyetine veya Defter Değerine Dahil Edilen Tutar Diğer Değişiklikler Nedeni İle Artış (Azalış) Dönem Sonu Bakiyeler 14 30.000.000 223.970.610 -9.560.703 573.992.700 2.755.977.881 2.549.845.658 6.124.226.146 6.124.226.146