OTOKOÇ OTOMOTİV TİCARET VE SANAYİ A.Ş. - Finansal Rapor

KAP'ta yayınlanma tarihi ve saati: 10.02.2026 01:12:13 https://www.kap.org.tr/tr/Bildirim/1555150 KAMUYU AYDINLATMA PLATFORMU OTOKOÇ OTOMOTİV TİCARET VE SANAYİ A.Ş. Finansal Rapor Konsolide 2025 - 4. 3 Aylık Bildirim Finansal Tablolara ilişkin Genel Açıklama Finansal Tablolar (Konsolide) | Bağımsız Denetçi Görüşü Bağımsız Denetim Kuruluşu GÜNEY BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş. Denetim Türü Sürekli Denetim Sonucu Olumlu BAĞIMSIZ DENETÇİ RAPORU Otokoç Otomotiv Ticaret ve Sanayi A.Ş. Genel Kurulu'na A) Konsolide Finansal Tabloların Bağımsız Denetimi 1) Görüş Otokoç Otomotiv Ticaret ve Sanayi A.Ş. ("Şirket") ile bağlı ortaklıklarının ("Grup") 31 Aralık 2025 tarihli konsolide finansal durum tablosu ile aynı tarihte sona eren hesap dönemine ait; konsolide kâr veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosu, konsolide özkaynak değişim tablosu ve konsolide nakit akış tablosu ile önemli muhasebe politikalarının özeti de dâhil olmak üzere finansal tablo dipnotlarından oluşan konsolide finansal tablolarını denetlemiş bulunuyoruz. Görüşümüze göre ilişikteki konsolide finansal tablolar, Grup'un 31 Aralık 2025 tarihi itibarıyla konsolide finansal durumunu ve aynı tarihte sona eren hesap dönemine ait konsolide finansal performansını ve konsolide nakit akışlarını, Türkiye Finansal Raporlama Standartları'na ("TFRS'lere") uygun olarak tüm önemli yönleriyle gerçeğe uygun bir biçimde sunmaktadır. 2) Görüşün Dayanağı Yaptığımız bağımsız denetim, Sermaye Piyasası Kurulu düzenlemeleri çerçevesinde kabul edilen ve Kamu Gözetimi, Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yayımlanan Türkiye Denetim Standartları'nın bir parçası olan Bağımsız Denetim Standartlarına ("BDS'lere") uygun olarak yürütülmüştür. Bu Standartlar kapsamındaki sorumluluklarımız, raporumuzun Bağımsız Denetçinin Konsolide Finansal Tabloların Bağımsız Denetimine İlişkin Sorumlulukları bölümünde ayrıntılı bir şekilde açıklanmıştır. KGK tarafından yayımlanan Bağımsız Denetçiler için Etik Kurallar ("Etik Kurallar") ile Sermaye Piyasası Kurulu mevzuatında ve ilgili diğer mevzuatta konsolide finansal tabloların bağımsız denetimiyle ilgili olarak yer alan etik ilkelere uygun olarak Grup'tan bağımsız olduğumuzu beyan ederiz. Etik Kurallar ve mevzuat kapsamındaki etiğe ilişkin diğer sorumluluklar da tarafımızca yerine getirilmiştir. Bağımsız denetim sırasında elde ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulması için yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz. | 3) Kilit Denetim Konuları Kilit denetim konuları, mesleki muhakememize göre cari döneme ait konsolide finansal tabloların bağımsız denetiminde en çok önem arz eden konulardır. Kilit denetim konuları, bir bütün olarak konsolide finansal tabloların bağımsız denetimi çerçevesinde ve konsolide finansal tablolara ilişkin görüşümüzün oluşturulmasında ele alınmış olup, bu konular hakkında ayrı bir görüş bildirmiyoruz. Kilit Denetim Konusunun Denetimde Nasıl Ele Kilit Denetim Konusu Alındığı Kalıntı Değer Hesaplaması Operasyonel kiralamaya konu varlıkların kalıntı Uygulanan denetim prosedürleri aşağıda değeri, Grup'un operasyonel kiralamaya konu açıklanmıştır; araçlarının kiralama süresi sonunda elden çıkarılması sonucu satış maliyetleri düşüldükten sonra elde edilmesi beklenen tahmini tutardır. - Grup'un operasyonel kiralamaya konu varlıklarının kalıntı değerlerinin hesaplanmasına ilişkin tahminlerin ve süreçlerin ilgili kişilerle görüşülmesi ve tahminlerin dayandığı verilerin anlaşılması, Grup kalıntı değer hesaplamasını geçmiş satışları - Operasyonel kiralamaya konu varlıkların kiralama süresi sonundaki kalıntı ve piyasa fiyatlarını göz önünde bulundurarak satış değerlerinin kiralama süresi sonundaki fiili satışlarla karşılaştırılarak tahmin ekibinin tecrübeleri doğrultusunda yapmaktadır. edilen kalıntı değerin fiili satışlarla tutarlı olup olmadığının test edilmesi, - Örneklem seçilerek belirlenen taşıt araçlarının kalıntı değerlerinin benzer marka, model ve kilometredeki taşıtların piyasa fiyatları ile karşılaştırılması ve tespit edilen kalıntı değerlerin içinde bulunulan ekonomik şartlar Operasyonel kiralamaya konu varlıkların konsolide ışığında makul olup olmadığının değerlendirilmesi. finansal tablolar açısından önemli olması ve hesaplamanın yönetim tahminine dayanması nedeniyle kalıntı değer hesaplaması kilit denetim konusu olarak belirlenmiştir. Grup'un uyguladığı muhasebe politikalarına ilişkin bilgiler Not 2.4, Not 8 ve Not 10'da açıklanmıştır. | Kilit Denetim Konusu Kilit Denetim Konusunun Denetimde Nasıl Ele Alındığı Enflasyon muhasebesinin uygulanması 2.1 numaralı dipnotta açıklandığı üzere, Grup'un Uygulanan denetim prosedürleri aşağıda fonksiyonel para biriminin 31 Aralık 2025 tarihi açıklanmıştır; itibari ile yüksek enflasyonlu ekonomi para birimi olarak değerlendirilmesi sebebi ile Grup, "TMS 29 Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama" standardını uygulamaya devam - Finansal raporlamadan sorumlu yönetimle görüşüp, TMS 29'un etmektedir. uygulanması sırasında dikkate alınan prensipler, parasal olmayan hesapların belirlenmesi ve tasarlanan TMS 29 modelleri üzerinde yapılan testler hakkında incemeler yapılması, - Hesaplamaların tamlığı ve doğruluğunu sağlamak amacıyla kullanılan girişler ve endekslerin test edilmesi, TMS 29'a uygun olarak, konsolide finansal tablolar ve önceki dönemlere ait finansal bilgiler, Türk - TMS 29 uyarınca yeniden düzenlenen finansal tablo ve ilgili finansal Lirası'nın genel satın alma gücündeki değişikliklerin bilgilerin kontrol edilmesi, yansıtılması için yeniden düzeltilmiş ve sonuç olarak, raporlama tarihine göre Türk Lirası'nın satın - Enflasyon muhasebesi uygulanmış konsolide finansal tablolarda ve ilgili alma gücü cinsinden sunulmuştur. dipnot açıklamalarında verilen bilgilerin TMS 29 açısından yeterliliğinin değerlendirilmesi. TMS 29'a uygun olarak, Grup, enflasyona duyarlı finansal tabloları hazırlamak için Türkiye tüketici fiyat endekslerini kullanmıştır. Enflasyon düzeltmesi için uygulanan prensipler, 2.1 numaralı dipnotta açıklanmıştır. TMS 29'un Grup'un raporlanan sonuçları ve finansal durumu üzerindeki önemli etkisi göz önüne alındığında, yüksek enflasyon muhasebesi bir kilit denetim konusu olarak değerlendirilmiştir. 4) Yönetimin ve Üst Yönetimden Sorumlu Olanların Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Sorumlulukları Grup yönetimi; konsolide finansal tabloların TFRS'lere uygun olarak hazırlanmasından, gerçeğe uygun bir biçimde sunumundan ve hata veya hile kaynaklı önemli yanlışlık içermeyecek şekilde hazırlanması için gerekli gördüğü iç kontrolden sorumludur. | Konsolide finansal tabloları hazırlarken yönetim; Grup'un sürekliliğini devam ettirme kabiliyetinin değerlendirilmesinden, gerektiğinde süreklilikle ilgili hususları açıklamaktan ve Grup'u tasfiye etme ya da ticari faaliyeti sona erdirme niyeti ya da mecburiyeti bulunmadığı sürece işletmenin sürekliliği esasını kullanmaktan sorumludur. Üst yönetimden sorumlu olanlar, Grup'un finansal raporlama sürecinin gözetiminden sorumludur. 5) Bağımsız Denetçinin Konsolide Finansal Tabloların Bağımsız Denetimine İlişkin Sorumlulukları Bir bağımsız denetimde, biz bağımsız denetçilerin sorumlulukları şunlardır: Amacımız, bir bütün olarak konsolide finansal tabloların hata veya hile kaynaklı önemli yanlışlık içerip içermediğine ilişkin makul güvence elde etmek ve görüşümüzü içeren bir bağımsız denetçi raporu düzenlemektir. Sermaye Piyasası Kurulu'nca yayımlanan bağımsız denetim standartlarına ve BDS'lere uygun olarak yürütülen bir bağımsız denetim sonucunda verilen makul güvence; yüksek bir güvence seviyesidir ancak, var olan önemli bir yanlışlığın her zaman tespit edileceğini garanti etmez. Yanlışlıklar hata veya hile kaynaklı olabilir. Yanlışlıkların, tek başına veya toplu olarak, finansal tablo kullanıcılarının bu konsolide tablolara istinaden alacakları ekonomik kararları etkilemesi makul ölçüde bekleniyorsa bu yanlışlıklar önemli olarak kabul edilir. Sermaye Piyasası Kurulu'nca yayımlanan bağımsız denetim standartlarına ve BDS'lere uygun olarak yürütülen bağımsız denetimin gereği olarak, bağımsız denetim boyunca mesleki muhakememizi kullanmakta ve mesleki şüpheciliğimizi sürdürmekteyiz. Tarafımızca ayrıca: - Konsolide finansal tablolardaki hata veya hile kaynaklı "önemli yanlışlık" riskleri belirlenmekte ve değerlendirilmekte; bu risklere karşılık veren denetim prosedürleri tasarlanmakta ve uygulanmakta ve görüşümüze dayanak teşkil edecek yeterli ve uygun denetim kanıtı elde edilmektedir (Hile; muvazaa, sahtekârlık, kasıtlı ihmal, gerçeğe aykırı beyan veya iç kontrol ihlali fiillerini içerebildiğinden, hile kaynaklı önemli bir yanlışlığı tespit edememe riski, hata kaynaklı önemli bir yanlışlığı tespit edememe riskinden yüksektir). - Grup'un iç kontrolünün etkinliğine ilişkin bir görüş bildirmek amacıyla değil ama duruma uygun denetim prosedürlerini tasarlamak amacıyla denetimle ilgili iç kontrol değerlendirilmektedir. - Yönetim tarafından kullanılan muhasebe politikalarının uygunluğu ile yapılan muhasebe tahminlerinin ve ilgili açıklamaların makul olup olmadığı değerlendirilmektedir. - Elde edilen denetim kanıtlarına dayanarak, Grup'un sürekliliğini devam ettirme kabiliyetine ilişkin ciddi şüphe oluşturabilecek olay veya şartlarla ilgili önemli bir belirsizliğin mevcut olup olmadığı hakkında ve yönetimin işletmenin sürekliliği esasını kullanmasının uygunluğu hakkında sonuca varılmaktadır. Önemli bir belirsizliğin mevcut olduğu sonucuna varmamız hâlinde, raporumuzda, konsolide finansal tablolardaki ilgili açıklamalara dikkat çekmemiz ya da bu açıklamaların yetersiz olması durumunda olumlu görüş dışında bir görüş vermemiz gerekmektedir. Vardığımız sonuçlar, bağımsız denetçi raporu tarihine kadar elde edilen denetim kanıtlarına dayanmaktadır. Bununla birlikte, gelecekteki olay veya şartlar Grup'un sürekliliğini sona erdirebilir. - Konsolide finansal tabloların, açıklamalar dâhil olmak üzere, genel sunumu, yapısı ve içeriği ile bu tabloların, temelini oluşturan işlem ve olayları gerçeğe uygun sunumu sağlayacak şekilde yansıtıp yansıtmadığı değerlendirilmektedir. | - Konsolide finansal tablolar hakkında görüş vermek amacıyla, grup içerisindeki işletmelere veya faaliyet bölümlerine ilişkin finansal bilgiler hakkında yeterli ve uygun denetim kanıtı elde edilmektedir. Grup denetiminin yönlendirilmesinden, gözetiminden ve yürütülmesinden sorumluyuz. Verdiğimiz denetim görüşünden de tek başımıza sorumluyuz. Diğer hususların yanı sıra, denetim sırasında tespit ettiğimiz önemli iç kontrol eksiklikleri dâhil olmak üzere, bağımsız denetimin planlanan kapsamı ve zamanlaması ile önemli denetim bulgularını üst yönetimden sorumlu olanlara bildirmekteyiz. Bağımsızlığa ilişkin etik hükümlere uygunluk sağladığımızı üst yönetimden sorumlu olanlara bildirmiş bulunmaktayız. Ayrıca bağımsızlık üzerinde etkisi olduğu düşünülebilecek tüm ilişkiler ve diğer hususlar ile varsa, ilgili önlemleri üst yönetimden sorumlu olanlara iletmiş bulunmaktayız. Üst yönetimden sorumlu olanlara bildirilen konular arasından, cari döneme ait konsolide finansal tabloların bağımsız denetiminde en çok önem arz eden konuları yani kilit denetim konularını belirlemekteyiz. Mevzuatın konunun kamuya açıklanmasına izin vermediği durumlarda veya konuyu kamuya açıklamanın doğuracağı olumsuz sonuçların, kamuya açıklamanın doğuracağı kamu yararını aşacağının makul şekilde beklendiği oldukça istisnai durumlarda, ilgili hususun bağımsız denetçi raporumuzda bildirilmemesine karar verebiliriz. B) Mevzuattan Kaynaklanan Diğer Yükümlülükler 1) TTK'nın 402'nci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca Şirket'in 1 Ocak - 31 Aralık 2025 hesap döneminde defter tutma düzeninin, finansal tabloların, kanun ile Şirket esas sözleşmesinin finansal raporlamaya ilişkin hükümlerine uygun olmadığına dair önemli bir hususa rastlanmamıştır. 2) TTK'nın 402'nci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca Yönetim Kurulu tarafımıza denetim kapsamında istenen açıklamaları yapmış ve talep edilen belgeleri vermiştir. Bu bağımsız denetimi yürütüp sonuçlandıran sorumlu denetçi Didem Tuşel Özdoğan'dır. Güney Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik Anonim Şirketi A member firm of Ernst & Young Global Limited | Didem Tuşel Özdoğan, SMMM Sorumlu Denetçi 9 Şubat 2026 İstanbul, Türkiye | Finansal Durum Tablosu (Bilanço) Sunum Para Birimi 1.000 TL Finansal Tablo Niteliği Konsolide Cari Dönem Önceki Dönem Dipnot Referansı 31.12.2025 31.12.2024 Finansal Durum Tablosu (Bilanço) Varlıklar DÖNEN VARLIKLAR Nakit ve Nakit Benzerleri 4 15.324.960 18.791.620 Finansal Yatırımlar 27 3.153.793 0 Ticari Alacaklar 15.570.153 15.079.653 İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar 6,25 613.901 608.714 İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar 6 14.956.252 14.470.939 Diğer Alacaklar 419.549 199.869 İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar 14,25 280.318 62.451 İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar 14 139.231 137.418 Türev Araçlar 23.824 35.838 Riskten Korunma Amaçlı Türev Araçlar 27 23.824 35.838 Stoklar 7 14.094.294 14.039.502 Peşin Ödenmiş Giderler 11 1.482.852 1.451.062 Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar 24 417.742 204.278 Diğer Dönen Varlıklar 10 18.264.678 21.904.541 ARA TOPLAM 68.751.845 71.706.363 TOPLAM DÖNEN VARLIKLAR 68.751.845 71.706.363 DURAN VARLIKLAR Finansal Yatırımlar 27 1.397.743 1.238.215 Ticari Alacaklar 554.132 605.236 İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar 6 554.132 605.236 Diğer Alacaklar 54.062 54.342 İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar 1.237 4.661 İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar 52.825 49.681 Türev Araçlar 24.413 52.650 Riskten Korunma Amaçlı Türev Araçlar 27 24.413 52.650 Maddi Duran Varlıklar 8 91.781.628 90.027.875 Maddi Olmayan Duran Varlıklar 9 943.769 1.029.321 TOPLAM DURAN VARLIKLAR 94.755.747 93.007.639 TOPLAM VARLIKLAR 163.507.592 164.714.002 KAYNAKLAR KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER Kısa Vadeli Borçlanmalar 5 10.371.389 12.610.786 Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları 5 7.296.368 12.750.536 Ticari Borçlar 22.400.389 22.492.970 İlişkili Taraflara Ticari Borçlar 25,6 15.641.314 15.797.399 İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar 6 6.759.075 6.695.571 Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar 12 429.272 464.078 Diğer Borçlar 4.212.540 3.619.712 İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar 14 4.212.540 3.619.712 Türev Araçlar 15.388 25.153 Ertelenmiş Gelirler (Müşteri Sözleşmelerinden Doğan 13 2.117.481 503.961 Yükümlülüklerin Dışında Kalanlar) Kısa Vadeli Karşılıklar 564.219 278.089 Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli 16 75.730 79.114 Karşılıklar Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar 16 488.489 198.975 ARA TOPLAM 47.407.046 52.745.285 TOPLAM KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER 47.407.046 52.745.285 UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER Uzun Vadeli Borçlanmalar 5 43.896.679 40.453.091 Ertelenmiş Gelirler (Müşteri Sözleşmelerinden Doğan 13 1.370.914 1.375.189 Yükümlülüklerin Dışında Kalanlar) Uzun Vadeli Karşılıklar 371.807 512.233 Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli 16 371.807 512.233 Karşılıklar Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü 24 14.366.782 13.266.517 TOPLAM UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER 60.006.182 55.607.030 TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER 107.413.228 108.352.315 | ÖZKAYNAKLAR Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar 50.493.047 51.354.654 Ödenmiş Sermaye 17 136.000 136.000 Sermaye Düzeltme Farkları 17 2.810.905 2.810.905 Ortak Kontrole Tabi Teşebbüs veya İşletmeleri İçeren -1.606 -1.606 Birleşmelerin Etkisi Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak -181.993 -440.759 Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler (Giderler) Yeniden Değerleme ve Ölçüm Kazançları (Kayıpları) -459.483 -508.126 Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm -459.483 -508.126 Kazançları (Kayıpları) Yabancı Para Çevrim Farkları 277.490 67.367 Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş -5.967.864 -4.063.952 Diğer Kapsamlı Gelirler (Giderler) Riskten Korunma Kazançları (Kayıpları) -5.967.864 -4.063.952 Nakit Akış Riskinden Korunma Kazançları ( -7.171 -11.713 Kayıpları) Yurtdışındaki İşletmeye İlişkin Yatırım Riskinden -5.960.693 -4.052.239 Korunma Kazançları (Kayıpları) Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler 455.972 366.712 Geçmiş Yıllar Karları veya Zararları 51.268.843 57.359.542 Net Dönem Karı veya Zararı 1.972.790 -4.812.188 Kontrol Gücü Olmayan Paylar 5.601.317 5.007.033 TOPLAM ÖZKAYNAKLAR 56.094.364 56.361.687 TOPLAM KAYNAKLAR 163.507.592 164.714.002 | Kar veya Zarar Tablosu Sunum Para Birimi 1.000 TL Finansal Tablo Niteliği Konsolide Cari Dönem Önceki Dönem Dipnot Referansı 01.01.2025 - 01.01.2024 - 31.12.2025 31.12.2024 Kar veya Zarar Tablosu KAR VEYA ZARAR KISMI Hasılat 18 176.113.446 191.606.751 Satışların Maliyeti 19 -161.185.422 -187.356.270 TİCARİ FAALİYETLERDEN BRÜT KAR (ZARAR) 14.928.024 4.250.481 BRÜT KAR (ZARAR) 14.928.024 4.250.481 Genel Yönetim Giderleri 19 -6.579.551 -7.470.074 Pazarlama Giderleri 19 -6.124.665 -6.170.281 Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler 20 634.839 662.101 Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler 20 -550.727 -555.389 ESAS FAALİYET KARI (ZARARI) 2.307.920 -9.283.162 Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler 21 190.606 18.633 Yatırım Faaliyetlerinden Giderler 21 -4.280 -23.550 FİNANSMAN GELİRİ (GİDERİ) ÖNCESİ FAALİYET KARI (ZARARI) 2.494.246 -9.288.079 Finansman Gelirleri 22 7.804.983 7.000.874 Finansman Giderleri 22 -11.155.147 -13.985.093 Net Parasal Pozisyon Kazançları (Kayıpları) 23 5.356.599 11.309.765 SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI (ZARARI) 4.500.681 -4.962.533 Sürdürülen Faaliyetler Vergi (Gideri) Geliri -1.793.975 818.596 Dönem Vergi (Gideri) Geliri 24 -189.181 -52.543 Ertelenmiş Vergi (Gideri) Geliri 24 -1.604.794 871.139 SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI (ZARARI) 2.706.706 -4.143.937 DÖNEM KARI (ZARARI) 2.706.706 -4.143.937 Dönem Karının (Zararının) Dağılımı Kontrol Gücü Olmayan Paylar 733.916 668.251 Ana Ortaklık Payları 1.972.790 -4.812.188 Pay Başına Kazanç Pay Başına Kazanç Pay Başına Kazanç (Zarar) Sulandırılmış Pay Başına Kazanç (Zarar) | Diğer Kapsamlı Gelir Tablosu Sunum Para Birimi 1.000 TL Finansal Tablo Niteliği Konsolide Cari Dönem Önceki Dönem Dipnot Referansı 01.01.2025 - 01.01.2024 - 31.12.2025 31.12.2024 Diğer Kapsamlı Gelir Tablosu DÖNEM KARI (ZARARI) 2.706.706 -4.143.937 DİĞER KAPSAMLI GELİRLER Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacaklar 48.643 -180.868 Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları ( 16 64.858 -240.821 Kayıpları) Kredi Riskindeki Değişikliğe Bağlı Olarak Finansal Yükümlülüğün 0 0 Gerçeğe Uygun Değerindeki Değişiklikler Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı -16.215 59.953 Gelire İlişkin Vergiler Dönem Vergi (Gideri) Geliri 0 0 Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları ( -16.215 59.953 Kayıpları), Vergi Etkisi Kar veya Zarar Olarak Yeniden Sınıflandırılacaklar -1.510.521 -4.361.216 Yurtdışındaki İşletmelerin Çevrimine İlişkin Yabancı Para Çevrim 393.391 -3.682.384 Farkları Yurtdışındaki İşletmelerin Çevrimine İlişkin Yabancı Para Çevrim 393.391 -3.682.384 Farklarından Kazançlar (Kayıplar) Nakit Akış Riskinden Korunmaya İlişkin Diğer Kapsamlı Gelir ( 6.056 -51.273 Gider) Nakit Akış Riskinden Korunma Kazançları (Kayıpları) 6.056 -51.273 Yurtdışındaki İşletmeye İlişkin Net Yatırım Riskinden Korunma -2.544.605 -803.459 ile İlgili Diğer Kapsamlı Gelir (Gider) Yurtdışındaki İşletmeye İlişkin Net Yatırım Riskinden Korunma -2.544.605 -803.459 Kazançları (Kayıpları) Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Diğer Kapsamlı Gelire 634.637 175.900 İlişkin Vergiler Nakit Akış Riskinden Korunmaya İlişkin Diğer Kapsamlı Gelir, 0 Vergi Etkisi Yurtdışındaki İşletmeye İlişkin Yatırım Riskinden Korunma 634.637 175.900 Kazançları (Kayıpları), Vergi Etkisi DİĞER KAPSAMLI GELİR (GİDER) -1.461.878 -4.542.084 TOPLAM KAPSAMLI GELİR (GİDER) 1.244.828 -8.686.021 Toplam Kapsamlı Gelirin Dağılımı Kontrol Gücü Olmayan Paylar 917.184 -748.220 Ana Ortaklık Payları 327.644 -7.937.801 | Nakit Akış Tablosu (Dolaylı Yöntem) Sunum Para Birimi 1.000 TL Finansal Tablo Niteliği Konsolide Cari Dönem Önceki Dönem Dipnot Referansı 01.01.2025 - 31.12.2025 01.01.2024 - 31.12.2024 Nakit Akış Tablosu (Dolaylı Yöntem) İŞLETME FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI 5.008.216 -337.956 Dönem Karı (Zararı) 2.706.706 -4.143.937 Sürdürülen Faaliyetlerden Dönem Karı (Zararı) 2.706.706 -4.143.937 Dönem Net Karı (Zararı) Mutabakatı İle İlgili Düzeltmeler 17.433.231 22.999.233 Amortisman ve İtfa Gideri İle İlgili Düzeltmeler 8,9,10 17.734.322 25.198.717 Değer Düşüklüğü (İptali) İle İlgili Düzeltmeler -208.001 -492.365 Alacaklarda Değer Düşüklüğü (İptali) ile İlgili 6 -210.386 -216.407 Düzeltmeler Stok Değer Düşüklüğü (İptali) ile İlgili Düzeltmeler 2.385 -275.958 Karşılıklar İle İlgili Düzeltmeler 2.050.909 3.433.146 Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar ( 16 1.971.186 2.060.909 İptali) ile İlgili Düzeltmeler Diğer Karşılıklar (İptalleri) ile İlgili Düzeltmeler 79.723 1.372.237 Faiz (Gelirleri) ve Giderleri İle İlgili Düzeltmeler 2.129.516 5.992.660 Faiz Gelirleri ile İlgili Düzeltmeler 22 -7.804.983 -6.910.796 Faiz Giderleri ile İlgili Düzeltmeler 22 9.934.499 12.903.456 Gerçekleşmemiş Yabancı Para Çevrim Farkları İle İlgili -279.225 -498.628 Düzeltmeler Gerçeğe Uygun Değer Kayıpları (Kazançları) İle İlgili 0 Düzeltmeler Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların 0 Dağıtılmamış Karları ile İlgili Düzeltmeler Vergi (Geliri) Gideri İle İlgili Düzeltmeler 24 1.793.975 -818.597 Duran Varlıkların Elden Çıkarılmasından Kaynaklanan 3.611 23.550 Kayıplar (Kazançlar) İle İlgili Düzeltmeler Maddi Duran Varlıkların Elden Çıkarılmasından 3.611 23.550 Kaynaklanan Kayıplar (Kazançlar) ile İlgili Düzeltmeler Parasal Pozisyon Kazanç ve Kayıplarıyla İlgili -5.791.876 -9.839.250 Düzeltmeler İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler -648.492 -3.598.751 Finansal Yatırımlardaki Azalış (Artış) -3.313.321 -827.427 Ticari Alacaklardaki Azalış (Artış) ile İlgili Düzeltmeler -233.503 2.778.213 İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklardaki Azalış (Artış) -5.187 -116.866 İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklardaki Azalış -228.316 2.895.079 (Artış) Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Azalış (Artış) ile -219.400 273.709 İlgili Düzeltmeler İlişkili Taraflardan Faaliyetlerle İlgili Diğer -214.443 306.126 Alacaklardaki Azalış (Artış) İlişkili Olmayan Taraflardan Faaliyetlerle İlgili Diğer -4.957 -32.417 Alacaklardaki Azalış (Artış) Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Varlıklardaki Azalış ( 0 Artış) İle İlgili Düzeltmeler Türev Varlıklardaki Azalış (Artış) 30.486 40.874 Stoklardaki Azalışlar (Artışlar) İle İlgili Düzeltmeler -57.177 4.446.713 Peşin Ödenmiş Giderlerdeki Azalış (Artış) -31.790 346.544 Ticari Borçlardaki Artış (Azalış) ile İlgili Düzeltmeler -92.581 -4.877.357 İlişkili Taraflara Ticari Borçlardaki Artış (Azalış) -156.085 -1.473.443 İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlardaki Artış ( 63.504 -3.403.914 Azalış) Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlardaki 59.914 -160.193 Artış (Azalış) Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülüklerdeki 0 Artış (Azalış) İle İlgili Düzeltmeler Faaliyetler ile İlgili Diğer Borçlardaki Artış (Azalış) ile İlgili 592.828 -559.778 Düzeltmeler İlişkili Olmayan Taraflara Faaliyetlerle İlgili Diğer 592.828 -559.778 Borçlardaki Artış (Azalış) Ertelenmiş Gelirlerdeki (Müşteri Sözleşmelerinden Doğan 1.609.245 -208.035 Yükümlülüklerin Dışında Kalanlar) Artış (Azalış) İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Diğer Artış (Azalış) ile 1.006.807 -4.852.014 İlgili Düzeltmeler Faaliyetlerle İlgili Diğer Varlıklardaki Azalış (Artış) 1.195.988 359.786 Faaliyetlerle İlgili Diğer Yükümlülüklerdeki Artış (Azalış -189.181 -5.211.800 ) Faaliyetlerden Elde Edilen Nakit Akışları 19.491.445 15.256.545 | Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar -1.970.765 -2.310.763 Kapsamında Yapılan Ödemeler Vergi İadeleri (Ödemeleri) -402.645 -57.902 Diğer Nakit Girişleri (Çıkışları) 8 -12.109.819 -13.225.836 YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI -1.048.500 18.671 Bağlı Ortaklıklarda İlave Pay Alımlarına ilişkin Nakit Çıkışları 0 -150.134 Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Satışından 1.068.385 3.458.078 Kaynaklanan Nakit Girişleri Maddi Duran Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit 1.068.385 3.458.078 Girişleri Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Alımından -2.116.885 -3.289.273 Kaynaklanan Nakit Çıkışları Maddi Duran Varlık Alımından Kaynaklanan Nakit -2.116.885 -3.289.273 Çıkışları Verilen Nakit Avans ve Borçlar 0 0 Verilen Nakit Avans ve Borçlardan Geri Ödemeler 0 0 FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI -6.262.037 7.190.225 Pay ve Diğer Özkaynağa Dayalı Araçların İhracından 0 Kaynaklanan Nakit Girişleri İşletmenin Kendi Paylarını ve Diğer Özkaynağa Dayalı 0 Araçlarını Almasıyla İlgili Nakit Çıkışları İşletmenin Kendi Paylarını ve Diğer Özkaynağa Dayalı 0 Araçlarını Satmasından Kaynaklanan Nakit Girişleri Borçlanmadan Kaynaklanan Nakit Girişleri 23.083.845 33.913.179 Kredilerden Nakit Girişleri 5 23.083.845 33.913.179 Borç Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları -25.696.899 -25.739.835 Kredi Geri Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları 5 -25.696.899 -25.739.835 Kira Sözleşmelerinden Kaynaklanan Borç Ödemelerine 5 -839.297 -229.359 İlişkin Nakit Çıkışları Ödenen Temettüler -1.512.151 -297.465 Ödenen Faiz -9.102.518 -7.367.091 Alınan Faiz 22 7.804.983 6.910.796 YABANCI PARA ÇEVRİM FARKLARININ ETKİSİNDEN ÖNCE NAKİT -2.302.321 6.870.940 VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ (AZALIŞ) Yabancı Para Çevrim Farklarının Nakit ve Nakit Benzerleri -1.200.130 -1.840.262 Üzerindeki Etkisi NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ (AZALIŞ) -3.502.451 5.030.678 DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ 4 18.676.051 13.645.373 DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ 4 15.173.600 18.676.051 | Özkaynaklar Değişim Tablosu Sunum Para Birimi 1.000 TL Finansal Tablo Niteliği Konsolide Özkaynaklar Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar Dipnot Referansı Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler Birikmiş Karlar Kontrol Gücü Olmayan Paylar Ödenmiş Sermaye Sermaye Düzeltme Farkları Ortak Kontrole Tabi Teşebbüs veya İşletmeleri İçeren Birleşmelerin Etkisi Yeniden Değerleme ve Ölçüm Kazanç / Kayıpları Riskten Korunma Kazanç / Kayıpları Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler Yabancı Para Çevrim Farkları Yeniden Değerleme ve Sınıflandırma Kazanç / Kayıpları Geçmiş Yıllar Kar / Zararları Net Dönem Karı Zararı Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları/Kayıpları Yurtdışındaki İşletmeye İlişkin Yatırım Riskinden Korunma Kazançları (Kayıpları) Özkaynaklar Değişim Tablosu Özkaynaklar Değişim Tablosu Dönem Başı Bakiyeler 136.000 2.810.905 -1.606 -327.258 4.335.861 -3.385.120 0 43.247.540 12.611.976 59.428.298 6.079.400 65.507.698 Muhasebe Politikalarındaki Değişikliklere İlişkin Düzeltmeler Muhasebe Politikalarındaki Zorunlu Değişikliklere İlişkin Düzeltmeler Muhasebe Politikalarındaki Gönüllü Değişikliklere İlişkin Düzeltmeler Hatalara İlişkin Düzeltmeler Diğer Düzeltmeler 2.1 -2.002.581 366.712 1.635.869 Düzeltmelerden Sonraki Tutar 136.000 2.810.905 -1.606 -327.258 2.333.280 -3.385.120 366.712 44.883.409 12.611.976 59.428.298 6.079.400 65.507.698 Transferler 12.611.976 -12.611.976 Toplam Kapsamlı Gelir (Gider) -180.868 -2.265.913 -678.832 -4.812.188 -7.937.801 -748.220 -8.686.021 Dönem Karı (Zararı) -4.812.188 Diğer Kapsamlı Gelir (Gider) Sermaye Arttırımı Sermaye Azaltımı Sermaye Avansı Birleşme/Bölünme/Tasfiye Etkisi Ortak Kontrole Tabi Teşebbüs veya İşletmeleri İçeren Birleşmelerin Etkisi Dönemde Ödenen Kar Payı Avansları Kar Payları -297.465 -297.465 Önceki Dönem Kar Payı Hariç Pay Sahiplerine Yapılan Diğer 01.01.2024 - 31.12.2024 Ödemeler Payların Geri Alım İşlemleri Nedeniyle Meydana Gelen Artış (Azalış) Pay Bazlı İşlemler Nedeniyle Meydana Gelen Artış ( Azalış) Bağlı Ortaklık Edinimi veya Elden Çıkarılması Bağlı Ortaklıklarda Kontrol Kaybı ile Sonuçlanmayan Pay Oranı Değişikliklerine Bağlı -135.843 -135.843 -26.682 -162.525 Artış/Azalış Kontrol Gücü Olmayan Pay Sahipleriyle Yapılan İşlemler Pay Sahiplerinin Diğer Katkıları Nakit Akış Riskinden Korunma Kazançları (Kayıpları ) Kaleminden Çıkarılan ve Finansal Olmayan Varlığın (Yükümlülüğün) veya Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Muhasebesi Uygulanan Kesin Taahhüdün Başlangıç Maliyetine veya Defter Değerine Dahil Edilen Tutar Opsiyonların Zaman Değerindeki Değişiklikler Kaleminden Çıkarılan ve Finansal Olmayan Varlığın (Yükümlülüğün) veya Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Muhasebesi Uygulanan Kesin Taahhüdün Başlangıç Maliyetine veya Defter Değerine Dahil Edilen Tutar Forward Sözleşmesinin Forward Bileşeninin Değerindeki Değişiklikler Kaleminden Çıkarılan ve Finansal Olmayan Varlığın (Yükümlülüğün) veya Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Muhasebesi Uygulanan Kesin Taahhüdün Başlangıç Maliyetine veya Defter Değerine Dahil Edilen Tutar Yabancı Para Alım Satım Marjlarındaki Değişiklikler Kaleminden Çıkarılan ve Finansal Olmayan Varlığın (Yükümlülüğün) veya Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Muhasebesi Uygulanan Kesin Taahhüdün Başlangıç Maliyetine veya Defter Değerine Dahil Edilen Tutar Diğer Değişiklikler Nedeni İle Artış (Azalış) Dönem Sonu Bakiyeler 136.000 2.810.905 -1.606 -508.126 67.367 -4.063.952 366.712 57.359.542 -4.812.188 51.354.654 5.007.033 56.361.687 Özkaynaklar Değişim Tablosu Özkaynaklar Değişim Tablosu Dönem Başı Bakiyeler 136.000 2.810.905 -1.606 -508.126 67.367 -4.063.952 0 57.726.254 -4.812.188 51.354.654 5.007.033 56.361.687 Muhasebe Politikalarındaki Değişikliklere İlişkin Düzeltmeler Muhasebe Politikalarındaki Zorunlu Değişikliklere İlişkin Düzeltmeler Muhasebe Politikalarındaki Gönüllü Değişikliklere İlişkin Düzeltmeler Hatalara İlişkin Düzeltmeler Diğer Düzeltmeler 2.1 366.712 -366.712 Düzeltmelerden Sonraki Tutar 136.000 2.810.905 -1.606 -508.126 67.367 -4.063.952 366.712 57.359.542 -4.812.188 51.354.654 5.007.033 56.361.687 Transferler 89.260 -4.901.448 4.812.188 Toplam Kapsamlı Gelir (Gider) -48.643 210.123 -1.903.912 1.972.790 327.644 917.184 1.244.828 Dönem Karı (Zararı) Diğer Kapsamlı Gelir (Gider) Sermaye Arttırımı Sermaye Azaltımı Sermaye Avansı Birleşme/Bölünme/Tasfiye Etkisi Ortak Kontrole Tabi Teşebbüs veya İşletmeleri İçeren Birleşmelerin Etkisi | Dönemde Ödenen Kar Payı Avansları Kar Payları -1.189.251 -1.189.251 -322.900 -1.512.151 Cari Dönem Kar Payı Hariç Pay Sahiplerine Yapılan Diğer 01.01.2025 - 31.12.2025 Ödemeler Payların Geri Alım İşlemleri Nedeniyle Meydana Gelen Artış (Azalış) Pay Bazlı İşlemler Nedeniyle Meydana Gelen Artış ( Azalış) Bağlı Ortaklık Edinimi veya Elden Çıkarılması Bağlı Ortaklıklarda Kontrol Kaybı ile Sonuçlanmayan Pay Oranı Değişikliklerine Bağlı Artış/Azalış Kontrol Gücü Olmayan Pay Sahipleriyle Yapılan İşlemler Pay Sahiplerinin Diğer Katkıları Nakit Akış Riskinden Korunma Kazançları (Kayıpları ) Kaleminden Çıkarılan ve Finansal Olmayan Varlığın (Yükümlülüğün) veya Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Muhasebesi Uygulanan Kesin Taahhüdün Başlangıç Maliyetine veya Defter Değerine Dahil Edilen Tutar Opsiyonların Zaman Değerindeki Değişiklikler Kaleminden Çıkarılan ve Finansal Olmayan Varlığın (Yükümlülüğün) veya Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Muhasebesi Uygulanan Kesin Taahhüdün Başlangıç Maliyetine veya Defter Değerine Dahil Edilen Tutar Forward Sözleşmesinin Forward Bileşeninin Değerindeki Değişiklikler Kaleminden Çıkarılan ve Finansal Olmayan Varlığın (Yükümlülüğün) veya Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Muhasebesi Uygulanan Kesin Taahhüdün Başlangıç Maliyetine veya Defter Değerine Dahil Edilen Tutar Yabancı Para Alım Satım Marjlarındaki Değişiklikler Kaleminden Çıkarılan ve Finansal Olmayan Varlığın (Yükümlülüğün) veya Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Muhasebesi Uygulanan Kesin Taahhüdün Başlangıç Maliyetine veya Defter Değerine Dahil Edilen Tutar Diğer Değişiklikler Nedeni İle Artış (Azalış) Dönem Sonu Bakiyeler 136.000 2.810.905 -1.606 -459.483 277.490 -5.967.864 455.972 51.268.843 1.972.790 50.493.047 5.601.317 56.094.364